[주식] 한세실업 주가전망 리포트 + 차트 (105630)

어닝서프라이즈를 기록한 한세실업을 공부해보자.

 

그 전에 먼저 뭐하는 기업인지 기업개요부터 읽고 넘어가겠슴!

 

 

기업개요

 

• 2009년 한세예스24홀딩스와 인적분할을 통해서 설립되었으며 2009년 3월 한국거래소 유가증권시장에 재상장.
• 미국의 유명 바이어로부터 주문을 받아 OEM(주문자 상표 부착 생산), ODM(제조자 개발생산) 방식으로 수출하는 글로벌 패션기업임.
• 주요 고객으로는 TARGET, OLD NAVY, GAP, KOHL'S, WAL-MART, PINK, H&M 등이며 주력 품목은 셔츠의류(니트), 숙녀복정장, 캐쥬얼 의류 등임.

 

 

2020년 코로나에도 5%의 매출액 성장을 보여준 한세실업! 영업이익은 줄었지만 당기 순이익과 EPS가 2019년 대비 2020년에 크게 늘었다. 아니 대체 2019년엔 무슨일이있었길래; 난리다난리.

2021년 추정 PER는 14.8배, PBR 2.25배이며 현금배당수익률은 1.86%를 기대한다.

 

---

나는 매일경제 주간지를 꾸준히 읽는 편이다. 첫 페이지를 펼치고 얼마 지나지 않아 보이는 전면 광고가 있는데 바로 '한세실업'의 광고! Fashion Worldwide 고객의 삶을 풍요롭게 하고 세계인의 패션문화를 선도합니다. 라는 슬로건과 함께 세계 지도가 있고 해외 20개 법인의 위치가 나와있다.

 

2020년 기준 패션 부문 매출 2조 1천억원을 달성했다고 하는데, 한세실업이란 이름만 들어서는 무슨 브랜드인지 감이 안잡힌다.

 

한세실업은 주로 미국의 바이어들로부터 주문을 받아 OEM 및 ODM 방식으로 의류를 제작, 납품하며 주요 고객사는 다음과 같다. 가져온 사진보다도 더 있으니까! 자세한건 한세실업 홈페이지에서 보면 좋겠다.

 

출처 : 한세실업 홈페이지

 

5월 17일 월요일자로 리포트가 나왔다.

 

- 이베스트투자증권 : 영업이익 150% 이상 서프라이즈

 

목표가는 33,000원으로

5월 14일 종가 27,550원 대비 약 19%의 상승여력이 있다.

 

그럼 리포트를 읽어보겟슴!

 

 

2021년 1분기 연결 실적을 보면 YoY 기준 매출액이 +8.1% 증가, 영업이익이 195.5%로 시장 컨센서스 대비 무려 150% 이상의 어닝 서프라이즈를 구현했다. 와우! 짝짝짝!

 

어닝서프라이즈를 달성하게 된 이유로는 1) 빠른 탑라인 회복 2) 마진 개선 등이다.

 

홈페이지에서 가져온 사진들을 보면 주력 바이어들이 딱 정해져있는데, 그들 위주로 주문받아서 공장을 최대로 돌리니 생산성 자체도 증가하고, 원가 구조도 3.1% 개선되었다. 마진 개선의 주요한 이유로 판관비 하락이 있는데 이는 인건비 감축으로 인한 것이다.

 

다만 앞으로 인도산 원사 금액이 증가할 가능성이 있고 (=원가 상승), 회사가 정상 운영됨에 따라 판관비가 다시 증가할 수 있다. 이런 추후 비용 상승 가능성 때문에 하반기 주가 흐름은 주의해서 지켜봐야 한다.

 

하지만! 요즘 보복소비라는 말이 있듯이 ㅎㅎ 소비가 엄청 회복되고 있다. 거기다가 한세실업은 의류 OEM ODM 업계 내 상위 업체라 여전히 상승 여력이 있다고 판단해서 리포트에서 목표주가도 상향하고 매수로 판단을 내렸다.

 

 

 

 관련 뉴스

 

관련 뉴스를 검색해서 가져와봄!

 

美 3명중 1명 입는다…美 보복쇼핑 폭발하자 웃는 韓기업

폴로·자라도 여기?···미국 3명중 1명 입는 한국 브랜드

일단 제목부터 엄청나다 ㅎㅎ 미국인 3명 중 1명이 입는다.

보복소비가 쏠리는 분야는? 명품도 있겠지만, 단연코 '패션'이라고 할 수 있다. 미국의 백신 접종률이 늘면서 아울렛 등 3월이 미국 52개 쇼핑몰 방문 건수가 1년 전 대비 86% 급증했다고 한다.

 

경제가 위기에서 탈출하는 국면에 의류기업이 큰 호황을 누리게 되고, 특히 OEM 업체는 대형 고객사의 수주가 몰려서 실적 개선의 기회가 된다. 2021년 들어 한세실업에 갭, 월마트, 타겟 등이 대규모 주문을 넣고 있고, 기존의 재고 물량도 줄어들고 있다고 한다.

 

뉴스를 꼼꼼히 다 읽어보면 나오겠지만, 결론적으로 앞으로 좋아질 미국시장에 한세실업이 잘 올라타서, 대박 실적을 내주기를 바란다. 

 

 

 

 한세실업 차트 (일봉/주봉)

 

마지막으로 차트를 보자.

 

일봉차트 (출처 : 네이버금융)

중장기 이평선이 굉장히 안정적인 한세실업 일봉차트!

2월 중순부터 일봉들이 5일선을 타고 가다가 한번 훅 무너지면서 3월에 20일선도 이탈하는 모습을 보이고 있다. 

그렇지만 60일선까지 내려가진 않았고 바로 반등에 성공하며 4월에 5일선 20일선간의 골든 크로스 형성!

역대급 거래량 분출하며 길다란 양봉 만들어냈고, 모든 이평선이 정배열이 되었다. 그 이후부터는 위로 쭉 우상향중인데 오늘 장이 안좋아서 그런지.. 음봉만들어내면서 5일선에 걸터앉은모습이다.

 

오늘의 하락이 5일선에서 마무리되면 제일 좋지만, 이전에도 20일선까지 내려간 경험이 있기 때문에 언제나 진입에는 주의해야할 것이다. 그래도 이평선이 이렇게 예쁘면 왠지 한번 더 고민하게 된단 말이지.. ㅎㅎ

 

미국인 3명 중 1명이 한세실업의 옷을 입는다고 하는데 ㅎㅎㅎ 주식 시장에서만큼은 외국인은 1도 관심이 없는 것으로 보인다. 6거래일 내내 단 하루의 매수도 없이 매도중.. 오히려 관심있는건 기관이다. 기관이 5거래일 연속으로 매수중이다. 지난주 금요일에 11만주나 샀는데..! 오늘도 오전까지는 외국인 기관 둘다 매수중인 것으로 보인다. 하지만 아직 장 끝나려면 한참 남았기 때문에 ㅎㅎ 과연 수급이 어떻게 움직일지 지켜보자.

 

주봉차트 (출처 : 네이버금융)

코로나로 힘들었던 작년은, 당연히 주봉차트도 역배열이었다. 주봉이 5주선 아래에 있는 완벽한 역배열 상태였다가 시간이 흐르면서 우상향 했지만 20주선에 가로막혀서 8월까지 횡보하는 모습을 보였다. 그리고 거래량과 장대양봉 나오면서 단숨에 돌파! 

 

9월에는 120주선까지 주봉이 올라갔지만, 제대로 120주선을 뚫은건 올해 2월들어서다. 일단 상승하고 횡보하며 기를 모으고 재차 상승하는 패턴으로 보인다.

 

2월에 5주선이 가장 위로 올라오고나서부터는 쭉 5주선을 따라 상승중이지만 아직 다른 이평선들이 준비가 덜 된 모습이다. 20주선은 위로 올라왔지만.. 60주선과 120주선은 아직 역배열 상태에 있다. 5주선이 급격히 상승한 만큼, 나머지 이평선들이 올라올때까지 연속 상승하기보다는 다시 기를 모으는 쪽으로 움직이지 않을까..? 조심스레 예측해본다.

 

주봉차트 보면서 궁금한게, 기관들은 얼마나 오랫동안 보유할 목적으로? 또는 몇퍼를 먹을 생각으로 들어가는걸까?

궁금궁금쓰.

 

 

 

---

글 읽어주셔서 감사합니다 :)

항상 행복한 하루 보내시길 바라며

 

하단의 하트 꾹! 눌러주시면

글 작성에 큰 힘이 됩니다 ^^

 

감사합니다 ♡